Einführung
Dieser Rechner bündelt vier typische Finanzmodelle: Annuitätendarlehen mit fester Rate, Darlehen mit fester Tilgung, endfällige Darlehen mit Einmalzahlung bei Fälligkeit und einen Anleihemodus im Stil eines Zero-Coupon-Papiers mit Auszahlung des Nennwerts bei Fälligkeit.
So funktioniert es
Wähle zuerst den Modus und gib danach Betrag, Zinssatz oder Endwert, Laufzeit, Startmonat und Zahlungs- oder Zinsintervall ein. Die Zusammenfassung zeigt die wichtigsten Kennzahlen, der Jahres- oder Periodenplan erklärt den Verlauf von Saldo, Zinsen, Tilgung und Cashflow.
Funktionen
- •Vier Finanzstrukturen in einem einheitlichen Tool
- •Monatliche, quartalsweise, halbjährliche und jährliche Intervalle
- •Tilgungspläne für feste Rate und feste Tilgung
- •Endwertberechnung für endfällige Darlehen
- •Anleihemodus für Nennwertzahlungen bei Fälligkeit
- •Vergleich der Wirkung von Sonderzahlungen in amortisierten Modi
Wann welcher Modus passt
Feste Rate passt zu klassischen Ratenkrediten mit gleichbleibender Zahlungsstruktur. Feste Tilgung ist sinnvoll, wenn die Tilgung pro Periode konstant sein soll und die Zahlungen am Anfang höher liegen. Endfälliges Darlehen passt zu Strukturen ohne Zwischenzahlungen. Anleihe eignet sich für Zero-Coupon-ähnliche Vergleiche, bei denen heutiger Kaufpreis und späterer Nennwert bekannt sind.
Den Plan richtig lesen
In den amortisierten Modi zeigt der Plan, wie jede Zahlung zwischen Zinsen und Tilgung aufgeteilt wird. In den Modi endfälliges Darlehen und Anleihe verhält sich der Plan eher wie eine Aufzinsungstabelle: Der Wert wächst bis zum Fälligkeitstermin an, an dem die Einmalzahlung erfolgt. Das macht Unterschiede in Timing und Kapitalbindung sichtbar.
Wichtige Grenzen
Das Tool unterstellt einen festen Zinssatz über die gesamte Laufzeit. Es berücksichtigt keine Steuern, Gebühren, Versicherungen, Verzugszinsen, variablen Zinssprünge oder institutsspezifischen Regeln. Der Anleihemodus ist bewusst eng gefasst und modelliert nur die Einmalzahlung des Nennwerts ohne Coupons, Marktsettlement oder vollstaendige Anleihe-Analytik.
Welcher Modus passt?
Ordne die Cashflow-Struktur dem richtigen Rechenmodus zu.
| Modus | Geeignet für | Was sich im Zeitverlauf verändert |
|---|---|---|
| Annuitätendarlehen: feste Rate | Klassische Ratenkredite | Zinsanteil sinkt, Tilgungsanteil steigt |
| Darlehen: feste Tilgung | Konstante Tilgung pro Periode | Gesamtzahlung sinkt über die Zeit |
| Endfälliges Darlehen | Einmalzahlung bei Fälligkeit | Saldo wächst bis zum Ende |
| Anleihe | Zero-Coupon-aehnliche Anleihe-Szenarien | Barwert entwickelt sich zum Nennwert |
Die wichtigsten Ergebnisse lesen
Damit vergleichst du Kosten, Laufzeit und Rendite.
| Ergebnis | Bedeutung | Nutzen |
|---|---|---|
| Geplante Zahlung / erste Zahlung | Regelmaessiger oder anfänglicher Cashflow | Wichtig fuer die Belastungsplanung |
| Gesamtzinsen | Kosten oder Ertrag oberhalb des Basisbetrags | Zeigt die Wirkung von Zeit und Zinssatz |
| Rueckzahlungs- / Faelligkeitsdatum | Voraussichtliches Enddatum | Hilft beim Vergleich der Zeithorizonte |
| Annualisierte Rendite / effektiver Jahreszins | Auf Jahresbasis vergleichbar gemacht | Hilfreich bei unterschiedlichen Intervallen |
| Periodenplan | Detaillierte Zeilen zu Saldo, Zinsen, Tilgung und Cashflow | Gut fuer Pruefung und Interpretation |
Häufige Fragen
Was ist der Unterschied zwischen fester Rate und fester Tilgung?
Bei fester Rate bleibt die geplante Zahlung stabil. Bei fester Tilgung bleibt die Tilgung stabil, weshalb die ersten Zahlungen meist hoeher ausfallen.
Was ist ein endfälliges Darlehen?
Dabei werden vor Fälligkeit keine Zwischenzahlungen geleistet. Der gesamte Betrag wird erst am Ende in einer Summe beglichen.
Wie ist der Anleihemodus hier gemeint?
Als Zero-Coupon-artiges Szenario mit heutigem Kaufpreis und spaeterem Nennwert ohne laufende Couponzahlungen.
Funktionieren Sonderzahlungen in allen Modi?
Nein. Nur in den beiden amortisierten Darlehensmodi, weil dort periodisch Tilgung stattfindet.
Ist das ein vollstaendiger Anleihe-Rechner?
Nein. Kupon-Anleihen, Dirty Price, Duration oder Settlement-Regeln werden hier nicht abgebildet.